Adidas capta 500 millones de euros en bonos para recomprar acciones

Adidas regresa al mercado de deuda. El fabricante alemán de artículos deportivos ha cerrado una emisión de bonos convertibles en acciones por 500 millones de euros, con vencimiento a cinco años y un interés del 0,05%. La oferta recibió peticiones equivalentes a 2,7 veces el importe que se pretendía recaudar, un aspecto que la multinacional ha valorado positivamente.

Los recursos obtenidos se destinarán a “fines corporativos generales y, como se anunció previamente, para financiar una parte del programa de recompra de acciones plurianual”. Bajo este programa iniciado en marzo de 2018, la compañía pretende recomprar acciones por valor de 3.000 millones de euros hasta 2021. Por el momento, ya se han invertido 677 millones en recomprar 3,5 millones de títulos.

Cada bono convertible tiene un valor nominal de 200 euros, mientras que el precio de conversión tendrá una prima del 40% respecto al precio de referencia de las acciones de Adidas, según explica en una nota a inversores. Citigroup Global Markets ha actuado como coordinador de la emisión, junto a HSBC, Deutsche Bank, BofAMerrill Lynch y Unicredit.

La compañía alemana de moda y equipamiento deportivo cerró los seis primeros meses de 2018 con un beneficio de 938 millones de euros, un 52,7% más que en el mismo periodo del año anterior. Por otro lado, las ventas del grupo ascendieron a 10.809 millones de euros, un 3,1% más. La firma de las tres bandas facturó 9.772 millones de euros, un 4,6%, aunque Reebok se dejó un 10,3% y sólo ingresó 828 millones. Tras estos resultados, Adidas ha confirmado que mantiene su previsión para todo el ejercicio fiscal de 2018.